什么是年金（Annuity）--解忧LISA

什么是年金（Annuity）——“逆寿险”

年金是寿险的反向形态：

• 寿险是在身故时一次性给家人一笔钱；

• 年金是先给保险公司一笔钱（或分期给），然后保险公司在未来固定周期内返还给你稳定的现金流，直到约定期限或终身。
  它的核心目的，是在退休或晚年阶段锁定稳定、可预测的收入，对冲长寿和市场波动风险。

逆寿险（年金）—— 用财富换一生现金流

逆寿险是寿险的镜像：寿险是小钱变大钱留给家人，逆寿险是一次性或分期投入大额资金，换取有保障的、终身稳定的现金流。

模块 1：核心功能

• 终身现金流：一次性投入或持续缴费后，从约定年龄开始（如60岁/65岁）定期领取现金，直到身故。

• 活得越久领得越多：逆寿险的价值在于对冲长寿风险，确保即使活到100+岁，也不会断粮。

• 现金流可定制：可选择固定金额、递增金额、或与通胀挂钩的发放方式。

模块 2：家庭的“现金流托底”

• 养老资金稳定来源：无论市场涨跌，每月/每年都按约定发放。

• 替代或补充退休金：与社保、401(k)、IRA结合，形成多元收入来源。

• 降低投资取现压力：不必在熊市卖股票，年金提供稳定“生活费”。

模块 3：可选 Rider 模块（增值功能）

• 长期护理（LTC）附加险：在失能需要护理时，可提前动用未来年金支付护理费用。

• 重大疾病 Rider：确诊特定重疾，可提前提取部分资金。

• 保费豁免 Rider：失能或重疾后，免缴保费但仍保留领取权。

模块 4：政策加持（税收 + 资产保护）

• 税收递延：在领取前，年金账户内的收益可递延纳税，复利增长更高效。

• 分摊纳税：部分结构允许在领取时按“本金+收益”分摊纳税，降低单次税率冲击。

• 资产保护：在多数州，年金资产在诉讼、破产中享有一定豁免保护。

• 政府鼓励：作为私人退休保障的重要补充，年金享有政策支持，部分类型在遗产规划中可优化税负。

寿险→逆寿险的闭环逻辑

• 年轻阶段：用寿险建立保障和现金价值（私人银行）

• 退休阶段：将寿险现金价值通过 1035 转成年金，变成稳定收入

• 晚年阶段：配合 LTC、通胀保护等附加功能，覆盖医疗、护理和生活成本