1. 什么是年金?
简单来说,美国年金就是您和保险公司签的一份合同:
-
您现在存一笔钱进去,
-
保险公司承诺一定的收益:
-
可以一次性取走,
-
也可以从某个时间点开始,按月或按年定期支付收入,直到您去世,
-
又或者在一个事先约定的时间内分期支付完毕,比如十年、二十年。
-
2. 年金的设计初衷
年金的设计初衷就是让大家能为退休做储备。
-
它有一个很大的优势:收益可以延税增长。
-
但与此同时也有一个限制:59.5岁之前把它花了,你的收益会有10%的罚款。
-
这样做的目的是防止您在退休前把钱提前花掉。
👉 我们可以把年金理解为给您的退休金上了一把安全锁。
它能帮你管住钱,确保老了以后还有一份稳定的、持续的收入来源。
3. 年金的本质
大家要记住了,年金的本质是保障,它的核心不是追求高投资回报,而是用来对抗两种很现实的风险:
-
市场波动风险
-
长寿导致的资金枯竭风险
4. 年金的两大类型
(1)即时年金(Immediate Annuity)
顾名思义,就是您一次性投入资金后,马上或者在一年内就可以开始领取固定的收入。
-
通常是按月或者按年发放,直到您去世或者合同约定的期限结束。
-
它适合已经退休,希望立即开始拿终身工资的人群。
-
代表产品:New York Life 或 MetLife 的 SPIA(Single-Premium Immediate Annuity)
-
Fidelity 平台上常推荐 New York Life 和 MetLife 提供的高信誉 SPIA,保障终身收入、不易倒闭
-
(2)延期年金(Deferred Annuity)
您把钱放进去,先让它在账户中延税增长,等未来某个时间点可以再开始领取。
-
这类年金是目前市面上种类最多,弹性最大的一类产品。
-
下面再细分为三种,每种都有不同的收益策略和适用场景。
① 固定年金(Fixed Deferred Annuity / MYGA)
-
类似银行定期存款,属于 MYGA(Multi‑Year Guarantee Annuity)
-
您存进去多少,保险公司就按照约定的固定利率计算收益,锁定期限、锁定回报。
-
它的风险是最低的,收益稳定,适合保守型、追求确定性的消费者。
-
代表产品:Corebridge Financial — American Pathway Fixed‑7 Annuity
-
据 RetireGuide 报价,截至 2025 年 8 月,Corebridge 提供 1 年期约 6.74% 固定利率,是市场上短期 MYGA 的热门选择
-
② 指数年金(Fixed Index Annuity)
-
它的回报和市场指数(比如标普500)挂钩:
-
市场涨了您跟着涨,但有封顶;
-
市场跌了也不会亏本,本金有保底。
-
-
属于有天花板,也有地板的模式。
-
适合想赚点钱又怕亏的消费者。
-
代表公司:Allianz Life 的固定指数年金 产品
-
Allianz Life 是市场最大的指数年金销售商之一,2024 年销售额超过 128 亿美元,金融评级 A+,其产品功能如“Index Lock”可以锁定指数高点收益。
-
③ 变额年金(Variable Annuity)
-
资金直接投资于股票、债券等基金。
-
回报随市场的波动而定,本金可能亏损,但收益潜力也是最大的。
-
属于高风险、高回报型,适合风险承受力强、有投资经验的消费者。
-
代表产品:Jackson National — Perspective II Variable Annuity
-
Jackson National 在传统变额年金市场名列销售冠军,据 LIMRA 2024 年统计,其 Perspective II 系列以核心合同费用约 1.3% 获得极高销量。
-
5. 三类年金的适用人群
-
固定年金(MYGA) → 保守型、追求稳定收益的人。
-
指数年金 → 想参与市场收益但又怕亏本的人。
-
变额年金 → 风险承受力强、追求高收益的投资者。
6. 年金的优点
-
强制储蓄:帮您管住手,不会乱花钱。
-
终身收入:活多久,领多久,再也不怕人还在钱没了。
-
税务递延收益:先不缴税,钱生钱更高效。
7. 年金的不足
-
流动性差
想提前取用资金可能会面临罚款,而且59.5岁前花了,还会有额外的10%的罚款,操作比较不便利。 -
收益假设演示过于乐观
不少保险公司销售的非保证型年金,演示时用了非常乐观的市场假设。
高收益容易让消费者误以为这些收益是大概率能拿到的。
这种演示方式容易误导消费者。 -
条款复杂
普通消费者不容易完全理解,建议大家一定要找专业人士协助评估。
8.购买建议(总结)
-
年金适合谁?
-
追求退休收入稳定性的人群;
-
想要规避市场风险和长寿风险的人;
-
不介意资金锁定、希望延税增长的人。
-
-
注意事项:
-
年金 不是万能,而是一种补充性的退休工具;
-
选购时应看清合同条款,避免被高收益演示误导;
-
建议寻求专业人士的指导,合理规划与配置。
-